德川幕府时代,公仪介错人(为剖腹者斩首的刽子手)拜一刀(若山富三郎 饰)衷心不二,却反遭专横跋扈的柳生家族陷害。妻子死后,拜一刀怀抱年幼的儿子大五郎(富川晶宏 饰)痛斩来使,杀尽来袭的武士,随后绝走江湖。他以担任赏金杀手为生,推着婴儿车游走全国各地,被人称作“ 带子雄狼”。与此同时,柳生烈堂对其追击不舍,先后派出黑锹小角(小林昭二 饰)率领的忍者军团和柳生鞘香(松尾嘉代 饰)操练的女子此刻军团袭击拜一刀父子。一时间江湖路上血雨腥风,独狼父子浴血前行……
本片由美国方根据《带子雄狼》系列第1,2集重新剪辑并配音而成。。文水市川剧团将出国演出名剧《真假如来》。为了争到出国名额,人们立即开始了行动。地委书记的夫人、办公室主任洪向青首当其冲挤掉了地委张副书记的团长位置,并依靠权势,把跟艺术毫无关系的赵部长、李局长拉来做副团长。心急如焚的处长包林当机立断挤掉主角跃艺,自己出演大肚罗汉,可不曾想这个机会被自己的上级范处长夺去了。失落的包林把事情捅到省委。跃艺在某领导支持下找到剧团。跃艺与范处长和先一步来的包处长,三个罗汉在后台你争我夺,令人哭笑不得。。