故事发生在70年代的台湾。宋丹妮一直以为自己遗传了亡母的精神病,自少不敢与人交往,性格孤僻多疑。一天,她在海边邂逅有为青年江涛,二人一见钟情,旋即成为爱侣。后来,江发现丹的继母云仙乃五年前抛夫弃女,离家一去不返的大嫂。江深明云的苦衷,便助她保密。不料,两人的往来被丹误以为二人有染,丹大怒,拒见江,又与云闹翻,终日愁眉不展。江不能向丹道出真相,唯有默默承受丹的冷待。最后,云回到前夫身边,那时,丹才知道错怪了江,又同时证实了自己并没有患疯病,疑虑尽消,二人重修旧好。。钱庄小厮柳迟,不甘平庸,一心向往成为剑侠,被昆仑派大弟子刘鸿采用。刘用邪术迷惑柳,驱使刘去污辱红姑,被村民捉奸在屋,要将二人浸猪笼,幸被昆仑派掌门吕宣良救起,吕喜红刚毅性格,收其为徒。而吕以柳没腔滑调,拒收之。柳甚感失望,发誓要成为昆仑弟子。柳在江南酒侠的帮助下,坚毅不懈,终于感动了昆仑弟子笑道人,笑收其为徒。。